«Лимиты на кредиты» — как ЦБ с 1 июля обрубает кредиты закредитованным

Раньше «лимит на кредит» — это было про сумму, которую вам одобрил банк. С 1 июля 2026 года это ещё и про то, сколько вообще таких кредитов банку разрешено выдать в принципе. Центробанк на третий квартал пересчитал макропруденциальные лимиты — и для части заёмщиков доступ к деньгам не подорожал, а физически исчез.

Что именно поменялось

Механика простая и жёсткая одновременно. Всё крутится вокруг показателя долговой нагрузки — ПДН, доли дохода, которая уходит на обслуживание всех ваших кредитов. Порог 50% и порог 80% теперь буквально решают, дадут вам денег или нет, а не просто повышают ставку.

По кредитным картам банкам разрешено направлять на заёмщиков с ПДН выше 50% не более 10% новых выдач, а с ПДН выше 80% — вообще ничего, лимит обнулён. По обычным потребкредитам чуть мягче: до 18% выдач может уйти на ПДН свыше 50%, но уже не больше 3% — на ПДН свыше 80%. Ипотека на новостройки при ПДН выше 80% или первоначальном взносе меньше 20% ограничена 5% выдач. По вторичке чуть жёстче, чем кварталом раньше: было 20%, стало 15% для заёмщиков с ПДН или LTV выше 80%. Кредиты под залог машины или недвижимости для ПДН 50+ порезали с 20–25% до 18%, а для ПДН 80+ — с 5–10% до 3%.

Отдельная деталь, о которой почти никто не пишет: с того же 1 июля банк обязан урезать неподтверждённый доход клиента на 10% при расчёте того самого ПДН. Написали в анкете зарплату «в конверте» без справки — банк посчитает её на 10% меньше. Для человека, который и так на грани порога, это может стать той самой каплей, которая роняет его из категории ПДН 50–80% в категорию «не одобрено вовсе».

Как это выглядит не в процентах, а на живом примере

Возьмём условного заёмщика: официальная зарплата 80 000 рублей, плюс премия «в конвертах» ещё 40 000 — итого по ощущениям 120 000. У него уже есть ипотека с платежом 45 000 и кредитка с минимальным платежом 15 000. Если считать по всем 120 000, его ПДН — ровно 50%, пограничное значение. Но банк с 1 июля обязан учесть неподтверждённые 40 000 с дисконтом 10%, то есть фактически как 36 000. Итоговый доход для расчёта — 116 000, а ПДН уже 51,7%. Формально человек перескочил порог, хотя в реальности ничего в его жизни не изменилось — просто банк стал считать честнее.

Именно такие пограничные случаи и есть настоящая цель этой меры: не отрезать всех подряд, а убрать из статистики тех, кого раньше «дотягивали» до нужного ПДН щедрым учётом непроверяемых доходов.

Это далеко не первый раунд

Важно понимать: ЦБ не первый год закручивает гайки на потребкредитовании — макропруденциальные лимиты и надбавки к капиталу под рискованные выдачи вводятся поэтапно уже несколько лет подряд, и каждый раз регулятор объясняет это одним и тем же — искусственным занижением реальной долговой нагрузки за счёт нерегулярных доходов вроде премий и бонусов. И эта многолетняя политика уже даёт измеримый эффект: если год назад доля необеспеченных потребкредитов, выданных заёмщикам с ПДН выше 50%, составляла 24%, то в первом квартале 2026-го она снизилась до 18%. Россия вошла в 2026 год с 47,6 млн заёмщиков хотя бы с одним действующим кредитом — и именно на хвост этой массы, тех, кто тратит на долги от половины до двух третей дохода, и целится каждая новая волна ограничений.

Почему трогают лимиты, а не только ставку

Логичный вопрос: если цель — остудить кредитование, почему бы просто не поднять ключевую ставку? Дело в том, что ставка бьёт по всем заёмщикам сразу, независимо от их реальной надёжности, а макропруденциальные лимиты — снайперский инструмент, направленный именно на самых закредитованных. На последнем заседании ключевую ставку снизили всего на 25 базисных пунктов, до 14,25% годовых — ЦБ явно не спешит отпускать деньги в экономику дешевле, но и резко закручивать ставку тоже не готов, в том числе из-за внешней геополитической турбулентности, которая может неожиданно разогнать инфляцию. Следующее заседание совета директоров — 24 июля, и рынок ждёт его с интересом: если регулятор одновременно и лимиты ужесточает, и ставку держит высокой, это чёткий сигнал, что борьба с закредитованностью населения для него сейчас приоритетнее, чем стимулирование кредитного рынка любой ценой.

Для банка это означает разделение работы на два фронта. Ставка — это фильтр по цене: кредит становится дороже для всех. Лимиты — это фильтр по риску: конкретному человеку с конкретным ПДН могут отказать вообще, вне зависимости от того, готов он платить повышенный процент или нет. Именно поэтому в 2026 году бессмысленно спрашивать «а если я соглашусь на более высокую ставку, мне точно одобрят?» — при ПДН выше 80% по картам это уже не вопрос цены.

При чём тут страхование

Здесь я перехожу на вторую половину своей профессии. Многие заёмщики на грани порога ПДН пытаются решить проблему не сокращением долгов, а страховыми продуктами — кредитным страхованием жизни и здоровья, которое иногда преподносят как способ снизить риск для банка и получить более мягкие условия. Это работает, но только если страховка реальная и осознанная, а не формальная навязанная услуга для галочки в анкете. С 1 июля, кстати, для микрофинансовых организаций отдельно закрыли лазейку: теперь МФО не может проставить согласие клиента на допуслуги вроде страхования за него — ни при оформлении займа, ни на любом другом этапе жизни договора. Это тот случай, когда ужесточение работает на стороне заёмщика, а не против него.

Пятнадцать лет в банковской рознице научили меня одному: клиенты почти никогда не считают свой ПДН сами, пока банк не откажет им в кредите — и вот тогда это превращается в шок «а мне же раньше давали». Раньше давали, потому что лимиты были другими. Мой совет тем, кто сейчас в зоне 50–80% по долговой нагрузке: посчитайте её сами, прежде чем идти в банк, держите под рукой официальное подтверждение всех доходов — та самая скидка 10% на «серую» зарплату может решить исход заявки — и не соглашайтесь на страховку, которую вам не объяснили внятно.

И вот что важно понимать за пределами голых цифр: это не наказание для заёмщика, а страховка для системы. Банк, который выдаёт кредит человеку с ПДН 85%, не помогает ему — он продаёт ему следующий дефолт с отсрочкой на несколько месяцев. Именно поэтому я всегда говорю клиентам: финансовая защита — это не про страх перед банком, а про то, чтобы принимать решения о деньгах спокойно, зная свои реальные возможности, а не надеясь, что как-нибудь получится расплатиться.

Вопросы и ответы

Автор · Банкир

Виктор Невский-Смолов

Финансовая защита — это не про страх, а про спокойствие принимать решения.

Профиль эксперта на ExpertRank →